Вышли ежемесячные данные отчётности банков.

Это позволяет делать выводы об их состоянии и перспективах погашения облигаций.

Банк Русский Стандарт весь год сокращал розничный бизнес и наращивал вложения в ценные бумаги.

Картинка1.

Можно сказать, что банк активно резал лосей, формировал убытки и резервы, подтягивал текущую ликвидность.

Судя по всему, в декабре, банк продал просроченных кредитов на 28 млрд.р. и нарисовал себе прибыль за счёт восстановления резервов.

Но эти формальности, никак не относятся к его возможности отвечать по текущим обязательствам.

Из представленных данных следует, что банк вполне способен на сегодня, справиться с погашением и рефинансированием облигационных займов, коих не так много.

Даже полная выплата 15 млрд. р., на сегодня, оставит у него ликвидных активов  на 23 млрд.

Что на уровне сентября 14 года.

Думаю, часть держателей облигаций может остаться при оферте в облигациях, если   будет предложена конкурентная ставка %.

Посему прогноз позитивный и текущая доходность по БО 2 в 26%, с учетом налога или 3,4% с позиции, и погашением через 54 дня, очень неплохой вариант заработать